Gevinst på fordringer og gjeld i virksomhet er alltid skattepliktig. Som hovedregel er tap fradragsberettiget, men for selskaper som faller inn under fritaksmetoden gjelder det etter sktl. § 6‑2 tredje ledd unntak for tap hvor skyldneren er et nærstående selskap, se emnet Fordringer, pkt. F-18-8.2. Om hva som er tap i virksomhet, se emnet Fordringer, pkt. F-18-8.3.

Sammenslåingsprinsippet gjelder ved realisasjon av fordringer i utenlandsk valuta som er eid i virksomhet. Det betyr at dersom gevinsten/tapet på fordringen er skattepliktig/fradragsberettiget, inngår valutaelementet i den skattepliktige gevinsten eller det fradragsberettigede tapet på fordringen. Foreligger det en valutagevinst, vil utgangsverdien på fordringen bli høyere, sammenlignet med om det ikke hadde vært noen valutagevinst. Gevinsten på fordringen vil være skattepliktig, uavhengig av om gevinsten skyldes valutaelementet. Etter sktl. § 6‑2 tredje ledd avskjæres fradragsrett for tap på utstående fordringer mellom nærstående selskaper, se emnet Fordelingsfradrag, pkt. F-18-8.2.1. Foreligger det et valutatap, vil utgangsverdien på fordringen bli lavere, sammenlignet med om det ikke hadde vært noe valutatap. Selv om det i samsvar med sammenslåingsprinsippet foreligger et tap på fordringen, vil tap som skyldes endringer i valutakursen likevel være fradragsberettiget, jf. FSFIN § 6‑2‑2 bokstav e.

I noen tilfeller kan valutaelementet på fordringen ha blitt skattlagt/fradragsført før den ble realisert, se pkt. V-1-4.3 for urealiserte langsiktige fordringer og pkt. V-1-4.2 for urealiserte kortsiktige fordringer. (Hvis tap på fordringen ikke er fradragsberettiget etter sktl. § 6‑2 tredje ledd, se ovenfor, skal valutatap ikke være fradragsført som urealisert tap.) Når den langsiktige fordringen realiseres, skal tidligere skattlegging/fradragsføring av urealisert gevinst/tap reverseres. Samtidig gjennomføres skattlegging/fradragsføring av den realiserte langsiktige fordringen, jf. beskrivelsen ovenfor. Når den kortsiktige fordringen realiseres, skal den regnskapsmessige føringen (ev. redusert med tap som ikke er fradragsberettiget etter sktl. § 6‑2 tredje ledd) også bli lagt til grunn skattemessig.